Форекс стратегии

Что Такое Композитный Индекс Nasdaq?

03.11.2021Форекс Блог

Cодержание

В начале своей финансовой карьеры индекс не показывал значительного роста. Компании Hi-Tech не стремились финансировать сомнительные с их точки зрения предприятия. Финансовые аналитики обещают в ближайшем будущем стабильность этого инструмента. К 1998 году финансовый инструмент уже был не 200, а 1,5 тысячи пунктов. Инвесторы медицинского сектора понесли колоссальные потери.

На данный момент на NASDAQ торгуют акциями более 3200 компаний, в том числе и российских. По количеству компаний и объему акций в день – NASDAQ является крупнейшей биржей в США. Nasdaq включает листинг более 3100 компаний и может похвастаться самым высоким объемом торговли на американском рынке. На бирже Nasdaq торгуются компании на сумму более 14 триллионов долларов.

История Биржи

Одна из трёх основных фондовых бирж США (наряду с NYSE и AMEX), является подразделением NASD, контролируется SEC. Собственник биржи — американская компания NASDAQ OMX Group. Помимо NASDAQ, ей принадлежат также 8 европейских бирж. Композитный Nasdaq отличается от индекса Nasdaq-100, который отслеживает 100 крупнейших американских и международных компаний, котирующихся на фондовой бирже Nasdaq, за исключением финансовых акций. Индекс Nasdaq Composite представляет собой взвешенную по рыночной капитализации коллекцию из почти 3400 акций, все из которых котируются на фондовой бирже Nasdaq. Согласно этим законам, торговаться на фондовой бирже могут акции не всех компаний.

Основная функция маркетмейкера в NASDAQ (так же, как и в NYSE) — непрерывное выставление котировок и поддержание ликвидности по определенной группе акций во время торговли. То есть, маркетмейкер обязан исполнить поступивший ордер клиента за счёт собственных резервов в случае отсутствия на рынке соответствующего противоположного предложения. Некоторые маркетмейкеры поддерживают несколько сотен акций, другие — несколько тысяч. В итоге, в среднем, по одному виду акций ликвидность поддерживают четырнадцать маркетмейкеров, а по другим — до пятидесяти. Котировки системы NASDAQ по данной акции — результат сопоставления котировок, предоставляемых маркетмейкерами и альтернативными торговыми системами.

Фонд Invesco QQQ Trust исключает компании, имеющие проблемы с банкротством. Следовательно, состав траста не всегда может совпадать с составом Индекса. Однако основная цель QQQ состоит в том, чтобы отслеживать цену и производительность базового индекса. Он предоставляет доступ к акциям, опционам, фьючерсам, ETF, а также аннуитетам, охватывающим все уровни инвесторов. В индексе также представлены десятки финансовых продуктов, лицензированных на основе индекса NASDAQ 100.

Перспективы Инвестиций В Индексы Nasdaq

По результатам расследования, проведенного комиссией, Национальной ассоциации торговцев ценными бумагами была поручена систематизация и автоматизация всего розничного рынка ценных бумаг. В 1938 году Конгрессом США был принят документ, получивший название «Акт Мэлони» . В следующем году такая SRO (Self-Regulatory Organization) была сформирована. Она была названа National Association of Securities Dealers, или сокращённо NASD— Национальная ассоциация дилеров ценных бумаг. Для российских инвесторов выход на NASDAQ может быть интересен по причине того, что здесь можно купить акции российских интернет компаний, недоступных на отечественной бирже. Брокерский счет можно открыть непосредственно у американского брокера, либо у российских субброкеров (которые, как правило, зарегистрированы на Кипре).

Он отображает в режиме реального времени позицию сектора экономики. Индекс довольно положительно относится к новостям из сферы здравоохранения. Он демонстрирует серьезные обвалы лишь после значительного перегрева. Этот индикатор будет интересен и биржевым «быкам», и «медведям». Два года потребовалось NASDAQ Biotechnology чтобы вернуть утраченные позиции.

В него входят 100 лучших компаний, которые активно торгуют на бирже NASDAQ. Это также наиболее предпочтительный индекс для новичков, поскольку в нем доминируют технологические компании. В этой статье подробно рассматривается индекс NASDAQ 100, его состав и приемлемость. Основная отличительная черта этой линейки от того же S&P 500 – корзина ценных бумаг сводного инструмента состоит из более 5 тысяч компаний всего мира.

Согласно Википедии, фондовая биржа — это «форма обмена, которая предоставляет брокерам и трейдерам услуги по торговле акциями, облигациями и другими ценными бумагами. Фондовые биржи также предоставляют возможности для выпуска и выкупа ценных бумаг и других финансовых инструментов, а также капитальных событий, включая выплату доходов и дивидендов. Ценные бумаги, торгуемые на фондовой бирже, включают акции, выпущенные компаниями, паевые инвестиционные фонды, деривативы, объединенные инвестиционные продукты и облигации ».

Торговый инструмент, учитывающий 100 топовых нефинансовых компаний – это и есть NASDAQ 100. В корзину этого индекса входят предприятия из США, Канады, индии, Израиля и других уголков планеты. Нынешний NASDAQ Biotechnology – это финансовый индикатор с массой плюсов.

Индекс NASDAQ National Market Composite по своей сути аналогичен индексу NASDAQ Composite с той разницей, что составлен на основе акций из листинга Национального рынка . 20 ноября 2007 года Nasdaq приобрела дополнительный пакет акций LSE и увеличила свою долю в ней до 28,75 %. После этого NASDAQ вновь объявил о намерении купить LSE, предложив 2,7 миллиарда фунтов, ($5,1 миллиарда), то есть по цене 12,43 фунта на акцию. Исполнительный генеральный директор LSE Клара Фёрс объяснила, что Nasdaq «не смогла оценить значительные показатели роста и перспективы её группы как самостоятельной компании».

По результатам расследования, проведённого комиссией, Национальной ассоциации торговцев ценными бумагами была поручена систематизация и автоматизация всего розничного рынка ценных бумаг. Акции технологических компаний, в том числе компаний, производящих программное обеспечение, компьютеры и Интернет, доминируют почти в половине Nasdaq Composite. В их число входят такие гиганты, как Apple, Facebook, Alphabet (материнская компания Google), Amazon и Netflix. Он следует за почти 3400 акциями, в том числе акциями многих компаний с высокими темпами роста. Nasdaq в своем названии означает автоматические котировки Национальной ассоциации дилеров по ценным бумагам. Кроме того, существуют определенные исключения для недавно зарегистрированных публичных компаний с чрезвычайно высокой рыночной капитализацией.

Индекс Nasdaq

Она получила название Национальной ассоциации фондовых дилеров (National Association of Securities Dealers или NASD). С нее и началась история площадки для торговли акциями, известной сегодня как NASDAQ. Индекс NBI, включающий биотехнологические отрасли, отличается наиболее высокой волатильностью из всех индексов семейства NASDAQ.

В 2008 году Nasdaq объединилась с OMX ABO, стокгольмским оператором северных и Балтийских региональных бирж. Новая компания, Nasdaq OMX Group, также предлагает торговлю биржевыми фондами, долговыми обязательствами, структурированными продуктами, деривативами и сырьевыми товарами. В отличие от некоторых других бирж, Nasdaq не имеет физической торговой площадки.

Сейчас существует тринадцать таких индексов, в основе которых лежат котировки ценных бумаг, торгуемых в электронной системе NASDAQ. Nasdaq Composite Index — это индекс, взвешенный по рыночной капитализации или стоимости компаний с акциями на бирже Nasdaq. Это означает, что количество каждого компонента в индексе определяется размером рыночной капитализации компонента в конце каждого торгового дня. Таким образом, компании с более высокой рыночной капитализацией имеют большее влияние на общую стоимость индекса. Индекс NASDAQ 100 торгуется через фонд Invesco QQQ Trust.

Инвестор паевого фонда или ETF, который отслеживает Nasdaq-100, будет инвестировать в меньшее количество компаний, чем тот, кто инвестирует в фонд или ETF, отслеживающий индекс Nasdaq Composite. Способ осуществления операций с ценными бумагами на биржах также различен. NASDAQ — это дилерский рынок, а это значит, что инвесторы покупают через дилера. Следовательно, это делает NYSE, аукционный рынок, где самая высокая цена предложения будет соответствовать самой низкой запрашиваемой цене. Индекс NASDAQ 100 использует модифицированную методологию капитализации для выбора акций. Этот метод использует индивидуальные веса в соответствии с рыночной капитализацией компании.

Серьезную роль играет и финансовая поддержка сектора руководством страны (инвестиции за счет бюджета). Далее представлен график динамики индекса Nasdaq с момента начала его существования по настоящий момент. Индекс Nasdaq – один из трех основных фондовых индексов США, наряду с индексом Доу-Джонса и индексом S&P 500.

Что Это Значит Для Индивидуальных Инвесторов

В наши дни NASDAQ выросла до размеров второй биржи в мире. По состоянию на начало сентября 2019 года ее капитализация, которая рассчитывается через стоимость и количество всех торгующихся акций, составляла $11,6 трлн. По этому показателю NASDAQ уступает только нью-йоркской NYSE. Только в 80-х годах прошлого века на NASDAQ начали появляться системы, позволяющие трейдерам полноценно торговать на этой бирже.

Что Такое Nasdaq

Уже из названия понятно, что этот показатель рассчитывается автоматически. Первый уровень, так называемый NASDAQ Level I показывает максимальную цену продажи и минимальное предложение — внутренние котировки NASDAQ. Удовлетворять другим требованиям, основанным на размере компании и объеме торговли.

Сделки

Существуют внебиржевые сделки, когда стороны осуществляют покупку и продажу напрямую, минуя биржи. Для регулирования этого рынка к закону о фондовых биржах в 1936 и 1938 годах конгресс США принял поправки, известные как «акт Мэлони». В этот индекс входит около 100 крупнейших компаний с высокой капитализацией.

Другие Индексы Nasdaq

В индексе доминируют технологические компании, такие как Apple, Alphabet, Microsoft, а также Intel. Более того, на технологические компании приходится 56% индекса. В индексе также представлены компании по обслуживанию потребителей, такие как Amazon, Starbucks, Costco и т.д., на долю которых приходится 22% индекса. Медицинские компании, такие как Alexion, Intuitive Sergical и др., Имеют долю в индексе 6%. Компании по производству потребительских товаров, такие как Tesla, Netflix, Monster Beverages, Mattel, а также Kraft Heinz и др., Имеют долю в 7%.

Только единицы отечественных компаний предоставляют доступ клиентам к биржам США (БКС, Финам, Открытие). Также через брокеров работающих на Московской бирже можно купить ETF-фонд FXIT, который практически полностью копирует индекс. Главное отличие Index NASDAQ от S&P 500 в том, что в его расчет входят компании со всего мира, количество которых насчитывается более 5000 с суммарной капитализацией более 6 трлн. К слову, количество компаний превышает аналогичное число корпораций на биржах NYSE и AMEX вместе взятых.

Вскоре наступил переломный момент и показатели индекса стремительно начали подниматься. NASDAQ стал излюбленным местом размещения технологических компаний. На площадке представлены ценные бумаги таких гигантов, как Apple, Google, Microsoft, Oracle, Intel и Amazon.

Индекс NASDAQ был сформирован в 1971-м году, но со временем от него появилось множество ответвлений. Потому, отвечая на вопрос что же такое Индекс NASDAQ — это целое семейство индексов, которое отражает конъюнктуру на рынке высоких технологий США. Основной (сводный) индекс, с которого и начался расчет в 1971-м году, называется NASDAQ Composite. Именно его имеют ввиду, когда говорят об индекс Насдак. С момента своего основания NASDAQ (Насдак) никогда не являлся биржей. Это была внебиржевая площадка, которая одной из первых внедрила в свою работу компьютерные технологии, что позволило автоматизировать различные процессы.