Как правильно установить стоп-лосс?

Стоп-лосс. Как много в этом слове.

Ясно. Кто-то любит стопы, кто-то не любит, кто-то иногда пользуется. В целом, конечно, полностью исключить данный инструмент, данную возможность, не стоит. Пусть будет. Кому нравится — пожалуйста.

Гораздо сложнее понять, где, когда и как, этот стоп-лосс устанавливать?

На мой взгляд, существуют такие способы установки стоп-лосса:

• по наитию, как вздумается, как кажется, спонтанно.
• исходя из размеров риска на сделку.
• по науке, по общепринятым техническим правилам, которые выработаны годами.
• строго фиксированный стоп в пунктах.

Там, может быть, можно придумать еще целый список вариантов, но остановлюсь именно на этих.

Итак, трейдер торгует. Он знает, что если не будет использовать стоп-лосс, то его депозит подвергается чудовищному риску, с каждым новым часом или новостью его ждет чрезмерное испытание на случай, выживет депозит, не выживет. В общем, без стопа — катастрофа при любых событиях.

Значит, необходимо, при открытии сделки, поставить стоп-лосс.

Эта задача требует размышления, поэтому спешить не надо. Пусть сделка уже будет совершена, позиция открыта, стоп-лосс можно поставить чуть позже, выверено.

Следует сказать особо то, что установка стоп-лосса предполагает все-таки, чтобы он не сработал. Его выставляют не для того, чтобы он сработал, а чтобы этого не случилось. А раз уж так получится — значит, ошибка в сделке. Значит, если сработал стоп-лосс, то это ошибочная сделка.

Итак. Начинаем выставлять. Например, вариант по наитию, как вздумается. Перед нами график, мы открылись на рост, ждем. Примерно так, предполагаем, что можно «позволить» цене немного падать, до определенного предела. Скажем, до цены 0,70. Дальше уже не надо. Там и ставится стоп-лосс. Так кажется потому что.

Хороший это вариант? Иногда да. Но полностью не предсказуем и ничем не обоснован. С большей вероятностью цена как раз и достигнет цены 0,70. Поэтому этот способ не особо популярен, не пользуется популярностью у трейдеров.

Также есть вариант, как строго фиксированный стоп. По каким-то своим соображениям, трейдер решает, даже знает, что цена не пойдет дальше за день, неделю, чем, например 100 пунктов. И там будет всегда стоять стоп. Цена открытия минус 100 пунктов. Там будет стоп. Всегда, независимо от времени дня и года. Чтобы много не думать.

В процессе торговли и размер сделки всегда подбирается под эти 100 пунктов, чтобы было не слишком накладно. Это тоже работает и популярность у такого способа больше, чем по наитию, но также не вызывает твердой уверенности, что стоп не сработает.

Третий вариант. Он особо популярен. Популярен своей простотой и ясностью. Многие же трейдеры торгуют так, чтобы риск на одну сделку не превышал, скажем, 2 процента. Это значит, что убыток по этой сделке не может превысить 2 процентов от депозита. 100 долларов депозит — убыток 2 доллара. 10000 долларов депозит — убыток 200 долларов. И так далее. Подсчитать это просто.

Установка стопа таким способом предполагает настроение трейдера в таком ключе: Я не могу 20 раз подряд ошибаться. На какой-то сделке прогноз окажется верным и все убытки возместятся. Сторицей. Здесь надо согласиться. Чтобы подряд сделать 20 убыточных входов, это надо быть мастером.

Несмотря на популярность такого метода, здесь есть свои минусы. Серия убыточных сделок может перекрыться одной-двумя прибыльными, но дальше история может повториться. И торговля начинает принимать застойный характер. Ни прибыли, ни убытков. Хвастаться тем, что хотя бы депозит цел — не приносит особой радости.

Кроме того присутствует психологический фактор. Когда-нибудь трейдеру это надоедает и он сам, причем, не замечая, начинает или двигать стопы, или увеличивать риски, объемы и тому подобные действия.

Так торговать можно с хорошими, железными нервами.

Существует еще один способ. По науке. Он не особо популярен тем, что там надо что-то думать, тем не менее, он наиболее надежен из всех вышеперечисленных.

Технически правильный стоп-лосс.

Тут установка зависит от линий поддержки и сопротивления. Если тренд — то его линии, если флет — его границы.

Уже здесь необходимо определять. Тренд или флет. Где эти самые линии-границы.

Установка стоп-лосса логически объясняется тем, что цена вряд ли пробьет сильные уровни, вероятность отскока очень высока. Поэтому в этих ситуациях, стоп-лосс выставляется за предыдущий минимум или максимум. Именно «за», поскольку цена может этот уровень повторить и снова отскочить.

При этом надо еще немного подсчитать, чтобы, на случай срабатывания стоп-лосса, этот убыток не оказался больше ожидаемого.

Заключение: На мой взгляд, сам по себе стоп-лосс, который определяет неправильность сделки, всё равно сработает. За уровнем он оказался, или до уровня, влез он в 2 или даже 5 процентов, или не влез. Удача окажется на стороне трейдера только в том, если тейк-профит сработает раньше стоп-лосса, или трейдер успеет закрыть сделку, пока она в прибыли. Получается, что это заведомый, программируемый убыток для трейдера.

И, несмотря на то, что короткий, а именно очень близкий стоп может сработать чаще и раньше — мне кажется, если уж устанавливать стоп-лосс, то очень близко.

Эта близость к цене открытия зависит от того, насколько часто открываются позиции. Это может быть даже 10-15 пунктов. Я исхожу из того, что если сделка верная, то она верная и правильная. А если не правильная, то пусть лучше сработает стоп раньше, принеся убытков меньше.

Разумеется, 10-15 пунктов сработает всегда. Но что сработает раньше? Прибыль или убыток? Если находится у терминала и торговать активно — откроем новую сделку. Если где-то бегаем, на работе или по магазинам — можно чуть увеличить. 20 пунктов.

Я не призываю в этой статье работать вообще без стопов, потому что это уже «совсем другая тема»…